LLY1180.16-2.39%
LLY · US
1y range: 851.21 → 1235.56 · as of 2026-08-14
AI digest — today
Eli Lilly publiceerde vandaag Q2 2026 earnings call transcript na sterke resultaten vorige week (Q2 omzet $23.0B +48% YoY, net income $7.10B). Guidance verhoogd naar $85-87B voor full-year 2026. Kerngroeidrivers: MOUNJARO/ZEPBOUND cardiometabolic franchise, Foundayo EU-goedkeuring (U.K.), retatrutide FDA-filing verwacht early 2027, en olomorasib FDA Breakthrough designation voor pancreatic cancer.
Generated 2026-08-13 06:01
Weekly thesis
Structurele GLP-1-dominantie versnelt via explosieve Mounjaro/Zepbound-vraag en pijplijnmomentum (olomorasib, retatrutide), maar waarderingsrisico op 30x forward blijft scherp gegeven Medicare-prijsdruk.
Bull case
- Mounjaro/Zepbound twee-derde van Q2-omzet (+91% groei Mounjaro), $750M capex-investering signaleert management-vertrouwen in structurele vraag; full-year guidance verhoogd naar $85-87B (impliceert 20%+ groei). - Acht opeenvolgende kwartalen EPS-beats (9-38%), Q2 +38% — consistentie suggereert geen eenmalige beat maar structurele outperformance; consensus EPS-verwachtingen mogelijk nog conservatief. - Retatrutide fase 3: 28,3% gewichtsverlies + 60,6% slaapapneu-reductie — volgende generatie GLP-1 kan Novo's marktaandeel erodieren; FDA-filing early 2025 (onzeker timing), peak sales $5-10B mogelijk 2027-2028. - Olomorasib tweede FDA Breakthrough-aanwijzing (KRAS G12C pancreaskanker) + Amplia-samenwerking voor NSCLC — oncologie-pijplijn breidt uit, diversificeert weg van GLP-1-concentratie. - Foundayo oral GLP-1 versloeg Novo/AstraZeneca in drie trials — oral-pil is holy grail; H2 2026/Q1 2027 lancering kan marktaandeel van injectables erodieren en nieuwe patiëntensegmenten openen.
Bear case
- Medicare $50-prijspunt voor GLP-1 drugs ondermijnt premiumwaardering; LLY's 30x forward multiple rust op groei die nu onder prijsdruk staat — 10-15% correctie risico als prijsdruk versnelt. - Oral-pil lancering (H2 2026/Q1 2027) is kritisch; vertraging, regulatoire tegenslag of zwakke uptake kan groeiexpectaties breken en waardering comprimeren. - Novo Nordisk ondanks Q2-miss blijft concurrent; CagriSema-tegenslag is opportuniteit voor LLY, maar Novo's pijplijn (retatrutide concurrent, andere GLP-1 varianten) kan terugslaan. - GLP-1-markt verzadigt sneller dan verwacht gegeven Medicare-prijsdruk en patiëntenselectie; Mounjaro/Zepbound groei kan van 91% naar 20-30% normaliseren in 2027-2028. - Pijplijn-timing onzeker: retatrutide FDA-filing 'early 2025' is vague, olomorasib pancreaskanker-lancering onbekend; vertraging kan momentum breken.
Recent material news
- Nektar Q2 Earnings Beat Estimates, Revenues Lag, Pipeline in Focus2026-08-14T15:02
- 5 Revealing Analyst Questions From Eli Lilly’s Q2 Earnings Call2026-08-14T05:49
- WST Q2 Beat and Raised 2026 Outlook Reinforce the HVP Growth Story2026-08-13T17:48
- Eli Lilly (LLY) Q2 2026 Earnings Call Transcript2026-08-13T03:20
- Berenberg Cuts Novo Nordisk as Lilly Takes the Oral Market2026-08-12T17:29
- I Underestimated Eli Lilly: Retatrutide Changes The Risk/Reward (Rating Upgrade)2026-08-12T12:15
- Eli Lilly Escalates Retatrutide Fight, Reports 200-Plus Illegal Sellers to Authorities2026-08-12T11:34
- Eli Lilly takes weight-loss pill battle global with first Foundayo approval in Europe2026-08-11T05:27
Want this depth on every stock you watch?
ThickerPeek writes a daily AI digest on 165+ stocks, weekly theses, earnings briefings, and alerts — for €19/mo. Free tier available.
Not investment advice. ThickerPeek is a research tool. AI-written content is informational, not a buy/sell recommendation. Investment decisions are your own responsibility.